5 cổ phiếu bị định giá thấp nhất 2022 năm 2022

Ngân hàng được xem là một trong những trụ cột quan trọng của nền kinh tế. Điều này cũng thể hiện rõ trên thị trường chứng khoán qua quy mô vốn hóa và tốc độ tăng trưởng của các cổ phiếu ngân hàng. Bài viết sau đây giới thiệu danh sách cổ phiếu ngân hàng tiềm năng 2022.

Tổng quan thông tin về cổ phiếu ngành ngân hàng

Đặc thù mô hình kinh doanh của ngân hàng có nhiều điểm khác biệt mà nhà đầu tư cần lưu ý. Một số nội dung quan trọng về cổ phiếu ngân hàng như sau:

Vì sao nên đầu tư vào cổ phiếu ngành ngân hàng?

Trước khi cân nhắc bỏ tiền đầu tư vào nhóm ngành ngân hàng, điều quan trọng nhất chúng ta cần lưu ý đó là tiềm năng của cổ phiếu ngành này. 

Ở thị trường Việt Nam, ngân hàng chính là ngành lớn nhất thị trường với triển vọng tăng trưởng không giới hạn, vì vậy mà cổ phiếu ngân hàng còn được gọi với một cái tên khác, đó là Cổ phiếu Vua. Một số thông tin cụ thể về tiềm năng của cổ phiếu ngành ngân hàng như sau: 

• Trong danh mục của một trong những thiên tài cổ phiếu – Warren Buffett thỉ cổ phiếu ngân hàng thuộc nhóm 3 ngành chiếm tỷ trọng lớn nhất (cổ phiếu tài chính chiếm gần 30% danh mục tài sản đầu tư).
• Ngân hàng là ngành kinh doanh có nhiều lợi thế cạnh tranh như: Rào cản gia nhập ngành lớn bởi vì các quy định về pháp lý để mở ngân hàng không hề đơn giản. Ngoài ra, tốc độ tăng trưởng của ngành ngân hàng luôn cao hơn GDP, theo thống kê trung bình ngành bán lẻ tăng trưởng 10% – 11%/ năm thì ngành ngân hàng tăng trưởng tín dụng 13% – 15%/ năm. 
• Hơn nữa, các ngân hàng được mở cần đáp ứng tiêu chỉ giới hạn về quy mô với mức vốn điều lệ thấp nhất 3000 – 5000 tỷ, thể hiện được sự đảm bảo nhất định cho các ngân hàng.

Từ những thông tin trên có thể thấy ngân hàng là ngành không thể bỏ qua khi cân nhắc chiến lược đầu tư cổ phiếu. Nếu có sự chuẩn bị kỹ càng và đầu tư thông minh chắc hẳn chúng ta sẽ được hưởng lợi rất nhiều từ cổ phiếu nhóm ngành này.

Đặc thù và trọng tâm khi nghiên cứu các mã cổ phiếu ngành ngân hàng

Ngân hàng là một ngành kinh doanh đặc thù với mô hình hoạt động khác với các doanh nghiệp sản xuất thông thường. Bản chất của ngành ngân hàng đó là nhận vốn gửi từ các cá nhân, tổ chức và cho vay lại nguồn vốn đó. Với bản chất này, chúng ta cần lưu ý tìm hiểu một số điểm chính như sau:

Thứ nhất là các thông tin liên quan đến hoạt động huy động vốn của ngân hàng (hoạt động đầu vào), bao gồm:

• Giá vốn.
• Tăng trưởng huy động vốn.

Thứ hai là quá trình ngân hàng xử lý nội bộ các vấn đề liên quan đến quản lý vốn như:

• Hệ thống quản trị rủi ro.
• Các dịch vụ gia tăng mà ngân hàng cung cấp cho khách hàng.

Thứ ba là các vấn đề liên quan đến chất lượng đầu ra của nguồn vốn (chất lượng cho vay), bao gồm:

• Chất lượng khách hàng.
• Tăng trưởng tín dụng.

Top 5 nhóm chỉ số quan trọng nhất khi phân tích cổ phiếu ngành ngân hàng

Hiện nay danh sách cổ phiếu ngành ngân hàng tại thị trường Việt Nam trên 3 sàn chứng khoán (HNX, HOSE, UPCOM) là trên 20 mã cổ phiếu. Thông thường các nhà đầu tư gặp khá nhiều khó khăn khi đánh giá và lựa chọn cổ phiếu. Một số tiêu chí quan trọng nhất cần quan tâm như sau:

Thứ nhất là tăng trưởng tín dụng và chất lượng cho vay, bao gồm các yếu tố:

• Tốc độ tăng trưởng tín dụng, trong đó quan trọng nhất là tốc độ tăng trưởng cho vay:
  • (năm hiện tại/ năm trước đó) – 1.
• Chất lượng cho vay ra thông qua phân loại 5 nhóm nợ đã được ngân hàng công bố trong đó nợ xấu được quy định từ nhóm 3-5.
  • Tỷ lệ nợ xấu = (nợ xấu nhóm 3-5)/ tổng lượng cho vay ra.
  • Ngân hàng hoạt động hiệu quả sẽ có tỷ lệ nợ xấu cho vay thấp.
• Trái phiếu VAMC trong mục chứng khoán đầu tư trên bảng cân đối kế toán của ngân hàng. Ngân hàng còn nhiều VAMC nghĩa là chưa xử lý hiệu quả các nợ xấu tồn đọng. 
• Tỷ lệ chi phí dự phòng rủi ro tín dụng trên tổng lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh trước dự phòng. Các ngân hàng hoạt động hiệu quả sẽ có tỷ lệ chi phí dự phòng thấp.  

Thứ hai là tăng trưởng huy động và chất lượng đầu vào, bao gồm các yếu tố:

• Tăng trưởng huy động: Tỷ lệ tăng trưởng huy động tốt mới có cơ sở để tăng trưởng cho vay ra, từ đó thúc đẩy sự phát triển của ngân hàng.
• Tỷ lệ CASA (tiền gửi không kỳ hạn): Thông thường các ngân hàng có tỷ lệ CASA càng lớn thì giá vốn càng rẻ, ngân hàng có nhiều lợi thế cạnh tranh hơn.
• Giá huy động vốn huy động. Thông thường các doanh nghiệp có tỷ lệ CASA lớn thì giá vốn huy động cũng thấp.

Thứ ba là các chỉ số an toàn vốn của ngân hàng: Đây là nhóm chỉ số rất khó tính trên bảng báo cáo tài chính của các doanh nghiệp.

• Tỷ lệ cấp tín dụng từ nguồn vốn huy động (LDR) = Cho vay ra/ tổng vốn huy động. Ngân hàng có tỷ lệ này thấp nghĩa là còn nhiều tiềm năng tăng trưởng trong tương lai và ngược lại.
• Hệ số an toàn vốn (CAR). Ngân hàng có hệ số CAR lớn thì tiềm năng tăng trưởng càng cao. 
• Tỷ lệ nguồn vốn ngắn hạn được sử dụng cho các khoản vay trung hạn và dài hạn. Chỉ số này cho biết thanh khoản ngân hàng, nếu ngân hàng sử dụng vốn ngắn hạn để cho vay trung và dài hạn nhiều thì có thể gặp càng vấn đề liên quan đến thanh khoản khi khách hàng ồ ạt rút vốn.
• Tỷ lệ huy động liên ngân hàng: Ngân hàng có tỷ lệ này càng cao thì tính thanh khoản càng thấp vì đây là nguồn vốn không ổn định.

Thứ tư là cơ cấu thu nhập ngân hàng, bao gồm:

• Thu nhập lãi thuần.
• Thu nhập ngoài lãi.
• Các nguồn thu nhập khác.

Thứ năm là kết quả, hiệu quả kinh doanh và khả năng sinh lời của ngân hàng, bao gồm:

• NIM: Phần chênh giữa lãi huy động và lãi cho vay ra. NIM càng cao thể hiện doanh nghiệp hoạt động hiệu quả nhờ giá vốn huy động thấp hoặc ngân hàng cung cấp được nhiều giá trị gia tăng cho khách hàng. Khi so sánh chỉ số này cần phân biệt giữa nhóm ngân hàng bán buôn và nhóm ngân hàng bán lẻ. 
• Thu nhập biên ngoài lãi: Đánh giá cùng một lượng tài sản thì khả năng kiếm được các khoản sinh lời của doanh nghiệp có lớn không.
• Tỷ lệ chi phí/ thu nhập: Đánh giá hoạt động quản trị của ngân hàng có tốt không. Thông thường tỷ lệ thấp đồng nghĩa với hoạt động của ngân hàng hiệu quả.
• Lợi nhuận sau thuế và tăng trưởng lợi nhuận sau thuế: Thể hiện giá trị mà nhà đầu tư có thể nhận được khi đầu tư vào cổ phiếu của ngân hàng.
• ROAE: Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu bình quân, đây là chỉ số quan trọng nhất của cổ phiếu ngành ngân hàng. Các ngân hàng có hệ số ROAE cao và ổn định thể hiện hiệu quả kinh doanh tốt.

Một số lưu ý quan trọng đối với cổ phiếu ngành ngân hàng

• Quan trọng nhất đối với cổ phiếu ngành ngân hàng là chất lượng tài sản chứ không phải chỉ là hiệu quả kinh doanh.
• Chất lượng tài sản của ngân hàng được đánh giá qua các yếu tố: Tỷ lệ nợ xấu,  trái phiếu VAMC, tỷ lệ lãi và phí phải thu, tỷ lệ trích lập dự phòng nợ xấu. 
• Khi ngân hàng có chất lượng tài sản tốt thì việc đánh giá các chỉ số như kết quả kinh doanh, hiệu quả kinh doanh, khả năng sinh lời mới có ý nghĩa. 
• Ngân hàng có LDR càng thấp, CAR càng cao sẽ thể hiện tiềm năng tăng trưởng tín dụng và phát triển bền vững. 
• Chỉ nên đầu tư dài hạn vào các ngân hàng có ROE cao vượt trội (cao hơn mức tăng trưởng tín dụng và bằng tối thiểu hai lần tiền gửi tiết kiệm kỳ hạn 1 năm).

Danh sách các mã cổ phiếu ngân hàng ở thị trường Việt Nam

Hiện nay ở Việt Nam các cổ phiếu ngành ngân hàng được niêm yết trên 3 sàn chứng khoán là HNX, HOSE và UPCOM. Danh sách cổ phiếu ngành ngân hàng gồm có 17 mã niêm yết trên sàn HNX, HOSE và 5 mã niêm yết trên sàn UPCOM. Một số ngân hàng lớn có thể kể đến bao gồm:

Nên mua cổ phiếu ngân hàng nào 2022 để sinh lời hiệu quả

Năm 2022 được coi là năm của chứng khoán, ngân hàng với các phiên tăng điểm liên tục của thị trường. Sau đây là một số cổ phiếu ngân hàng tiềm năng mà nhà đầu tư có thể cân nhắc:

Cổ phiếu ngân hàng Vietcombank

Ngân hàng Vietcombank (mã cổ phiếu VCB) là một trong những ngân hàng lớn nhất tại Việt Nam với vốn hóa tính đến tháng 12/2022 đạt 285,213 tỷ VND. 

Cổ phiếu ngân hàng Vietcombank được phát hành vào năm 2009 với giá ban đầu là 60,500 đồng, trở thành ngân hàng có giá trị vốn hóa lớn nhất thị trường chứng khoán ở thời điểm đó. Hơn 10 năm qua, ngân hàng Vietcombank đã có sự phát triển ấn tượng với mức ghi nhận tăng trưởng cả lợi nhuận, tổng tài sản lẫn vốn tự có.

Đến tháng 12/2022 giá cổ phiếu VCB là hơn 77 ngàn VND. Với hiệu quả kinh doanh vẫn liên tục duy trì ở mức ấn tượng, VCB hứa hẹn là một trong những cổ phiếu đáng để đầu tư lâu dài với mức sinh lời tương đối.

Cổ phiếu ngân hàng MBbank

Ngân hàng TMCP Quân đội (MBB) thành lập năm 1994 cùng với mục tiêu là đáp ứng các nhu cầu về dịch vụ tài chính cho Doanh nghiệp Quân đội. Ngân hàng MBB được niêm yết ở Sở Giao dịch Chứng khoán Hồ Chí Minh (HOSE) kể từ năm 2001.

Từ đó đến nay, MBB đã có những bước phát triển mạnh mẽ, đặc biệt là sự chuyển mình kết hợp số hóa vào mô hình kinh doanh ngân hàng. Trong năm 2022, MBB tiếp tục thể hiện tiềm năng tăng trưởng vượt bậc của mình.

• Tín dụng còn nhiều dư địa để tăng trưởng trong trung hạn và dài hạn.
• Số lượng khách hàng tăng nhanh chóng nhờ các chiến lược tiếp thị và bán hàng hiệu quả với việc áp dụng hình thức ngân hàng số.
• Lợi thế liên quan đến chi phí vốn và tính thanh khoản cao giúp biên lãi ròng NIM liên tiếp duy trì ở mức cao.
• Các công ty con thuộc tập đoàn đều hoạt động hiệu quả giúp các nguồn thu nhập ngoài lãi tăng trưởng mạnh mẽ.
• Tiết giảm hiệu quả các chi phí hoạt động nhờ việc ứng dụng công nghệ và số hóa vào hoạt động kinh doanh ngân hàng.
• Áp lực trích lập thấp nhờ đã có quá trình tiến hành trích lập xử lý tài sản sớm.

Cổ phiếu ngân hàng Techcombank

TCB là một trong những ngân hàng năng động hàng đầu trong nhóm ngân hàng tư nhân với lợi thế cạnh tranh dài hạn lớn về chi phí vốn huy động. Với những chiến lược kinh doanh táo bạo nhằm đa dạng hóa danh mục sản phẩm để nâng cao trải nghiệm khách hàng, TCB đã và đang là một trong những ngân hàng có triển vọng tăng trưởng tốt nhất.

• TCB có hệ số CAR đạt mức 15,8%, cao hơn rất nhiều so với chuẩn yêu cầu 8% tại thông tư 41. Do đó, TCB có room tín dụng cao hơn mức trung bình ngành và thể hiện tiềm năng tăng trưởng tín dụng cao của TCB có thể được duy trì trong tương lai. 
• TCB ghi nhận mức giảm lãi suất huy động nhanh hơn mức trung bình của ngành ngân hàng và duy trì tỷ lệ CASA tương đối cao. Ngoài ra, chi phí vốn giảm mạnh cũng sẽ tiếp tục giúp TCB duy trì tốc độ tăng trưởng cao trong các quý đầu năm 2022. 
• Việc tập trung triển khai những dự án công nghệ cao giúp TCB duy trì hoạt động hiệu quả trong dài hạn. 
• Kết hợp triển khai dịch vụ tài chính với các bên khác như One Mount Group, Vinmart và Vinshop giúp TCB tăng độ phủ và nâng cao trải nghiệm khách hàng trong dài hạn. 
• Áp lực trích lập dự phòng của TCB cũng thấp nhờ việc đã tranh thủ trích lập trong năm 2020.

Cổ phiếu ngân hàng TPBank

Ngân hàng TMCP Tiên Phong (TPB) được thành lập vào năm 2008. TPB được thừa hưởng sức mạnh vững chắc từ các cổ đông chiến lược là nhiều tập đoàn hàng đầu. Trong những năm gần đây, TPB liên tục thể hiện năng lực dẫn đầu ngành thông qua các chỉ số hiệu quả kinh doanh luôn đứng top đầu ngành.

• Duy trì được tiềm năng là ngân hàng có tốc độ tăng trưởng tín dụng cao nhất ngành: TPB tăng trưởng tín dụng 16,6% sau 8 tháng 2022 và được cấp hạn mức tăng trưởng tín dụng cao nhất ngành 17,4% trong Q3.2022. 
• Công nghệ là yếu tố cốt lõi giúp giảm chi phí hoạt động: Quy mô nhân sự của TPB tăng chậm hơn quy mô tài sản và tỷ lệ chi phí CIR thấp hơn các ngân hàng có quy mô tương đương. 
• Quy mô tệp khách hàng cá nhân liên tục tăng nhanh lên mức 3,8 triệu. 
• Thị phần phát hành trái phiếu của chứng khoán TPBS liên tục tăng và đạt mức 10% trong nửa đầu năm 2022 nếu ngoại trừ trái phiếu phát hành bởi các ngân hàng. 
• Phát hành thành công 100 triệu cổ phiếu cho NĐT trong nước giúp tăng BVPS tăng thêm 4,8% (1.026 VND) và tỷ lệ sở hữu nước ngoài giảm từ 30% xuống 27,4%.

Trên đây là tổng quan thông tin về cổ phiếu ngân hàng cũng như nên mua cổ phiếu ngân hàng nào 2022. Nếu có sự tìm hiểu thông tin kỹ lưỡng cũng như chiến lược đầu tư thông minh thì chắc hẳn ngân hàng là một ngành tiềm năng để đầu tư dài hạn.

Với S & P 500 đã giảm 19% cho đến nay vào năm 2022, bạn có thể thấy đây là cơ hội mua hàng.

Nhưng, tất nhiên, bạn sẽ muốn có một chút thận trọng, vì lạm phát hoành hành, lãi suất tăng vọt và suy thoái kinh tế tiềm năng có thể đẩy cổ phiếu xuống xa hơn.

Tuy nhiên, & NBSP; Morningstar đã tạo ra một danh sách 10 cổ phiếu để xem xét bây giờ, sử dụng danh sách của 127 cổ phiếu tốt nhất để sở hữu và lọc cho 10 người bị đánh giá thấp nhất trong số đó kể từ ngày 12 tháng 9.

Phương pháp

Các công ty trong danh sách cổ phiếu tốt nhất có lợi thế cạnh tranh đáng kể và chúng tôi nghĩ rằng những lợi thế đó ổn định hoặc đang phát triển, ông Susan Susan Dziubinski, giám đốc nội dung của Morningstar.com đã viết trong một bài bình luận.

Chúng tôi tin rằng các công ty tốt nhất có dòng tiền có thể dự đoán được và được điều hành bởi các nhóm quản lý có lịch sử đưa ra quyết định phân bổ vốn thông minh.

Bảng xếp hạng định giá được xác định bằng cách so sánh giá cổ phiếu ngày 12 tháng 9 với các nhà phân tích Morningstar ước tính giá trị hợp lý. Đây là danh sách:

1. Sản xuất bán dẫn Đài Loan & NBSP; (TSM), một nhà sản xuất bán dẫn. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,49.Taiwan Semiconductor Manufacturing  (TSM) , a semiconductor maker. Price/Fair Value: 0.49.

2. Anheuser-Busch InBev & NBSP; (Chồi), nhà sản xuất bia. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,57.Anheuser-Busch InBev  (BUD) , the beer brewer. Price/Fair Value: 0.57.

3. Yum Trung Quốc & NBSP; (YUMC), chủ sở hữu của các nhà hàng thức ăn nhanh ở Trung Quốc, bao gồm KFC. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,58.Yum China  (YUMC) , owner of fast-food restaurants in China, including KFC. Price/Fair Value: 0.58.

4. Comcast & NBSP; (CMCSA), Công ty truyền thông/viễn thông. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,59.Comcast  (CMCSA) , the media/telecommunications company. Price/Fair Value: 0.59.

5. GSK & NBSP; (GSK), một công ty dược phẩm có trụ sở tại U.K. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,60.GSK  (GSK) , a U.K.-based pharmaceutical company. Price/Fair Value: 0.60.

6. Equachus & nbsp; (EFX), một cơ quan báo cáo tín dụng. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,62.Equifax  (EFX) , a credit-report agency. Price/Fair Value: 0.62.

7. Hệ thống VEEVA & NBSP; (VEEV), một nhà cung cấp giải pháp đám mây. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,66.Veeva Systems  (VEEV) , a cloud solutions provider. Price/Fair Value: 0.66.

8. Biomet Zimmer & NBSP; (ZBH), một nhà sản xuất thiết bị y tế. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,68.Zimmer Biomet  (ZBH) , a medical device maker. Price/Fair Value: 0.68.

9. Salesforce & NBSP; (CRM), một công ty phần mềm kinh doanh. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,69.Salesforce  (CRM) , a business software company. Price/Fair Value: 0.69.

10. Masco & NBSP; (MAS), một nhà sản xuất một sản phẩm cải tiến nhà. Giá cả/giá trị hợp lý: 0,70.Masco  (MAS) , a maker a home improvement products. Price/Fair Value: 0.70.

Morningstar từ trên Đài Loan Semi

Nhà phân tích Phelix Lee đã viết trong một bài bình luận. Đầu tiên, sự hợp nhất gần đây của các công ty bán dẫn dự kiến ​​sẽ tạo ra nhu cầu cho các hệ thống tích hợp được thực hiện với các nút nâng cao nhất.

Ví dụ, khách hàng chính của NVIDIA & NBSP; . (NVDA)  is acquiring Arm to consolidate intellectual property and bolster high-end offerings in data centers, artificial intelligence, and the Internet of Things,” he said.

Thứ hai, sự tăng trưởng hữu cơ của AI, Internet of Things và các ứng dụng điện toán hiệu suất cao có thể kéo dài trong nhiều thập kỷ.

Morningstar từ đảm nhận Anheuser-Busch

Nhà phân tích Philip Gorham đã viết trong một bài bình luận.

Quy mô toàn cầu rộng lớn, cùng với các vị trí giống như độc quyền ở Châu Mỹ Latinh và Châu Phi mang lại cho AB Inbev Tăng tốc giá cố định và sức mạnh định giá mua sắm.

Do đó, công ty thích lợi nhuận vượt mức của vốn đầu tư và các chu kỳ hoạt động và tiền mặt tốt nhất, tỷ lệ doanh thu tài sản và quản lý vốn lưu động, ông Gor Gorham nói.

Ticker

Công ty

±%

Giá bán

Đầu tư

Cổ phiếu của một công ty được coi là đánh giá thấp khi cổ phiếu của nó liên tục giao dịch với giá thấp hơn so với các công ty cùng ngành mặc dù có lợi nhuận liên tục và có triển vọng tăng trưởng dài hạn. Các cổ phiếu bị định giá thấp thường có giá không chính xác vì nhiều lý do, phổ biến nhất là phản ứng giá cả đối với tình cảm thị trường. & NBSP;

Lãi suất tăng, lạm phát cao liên tục, mối quan tâm suy thoái và điểm yếu thị trường rộng rãi có thể gây ra phản ứng thái quá giá, gây ra sự sụt giảm đáng kể về giá cổ phiếu của hầu hết các cổ phiếu giá trị chất lượng cao. (NASDAQ: AMZN)

Chúng có thể là một viên vàng tiềm năng cho các nhà đầu tư mua và giữ bệnh nhân, đặc biệt là những người không coi trọng các vị trí rủi ro cận biên. Tuy nhiên, một số cổ phiếu có thể rẻ vì những lý do ngoài việc bị đánh giá thấp. Vì vậy, là một nhà đầu tư đang tìm cách chộp lấy một thỏa thuận tốt bằng cách tận dụng giá thấp của các loại tài sản như vậy, bạn cần nhớ rằng không phải tất cả các viên đá đặc biệt đều được ẩn giấu. & NBSP;

Cánh tay thương mại điện tử của Amazon đã được tăng cường đáng kể trong sự bùng nổ mua sắm trực tuyến toàn cầu, đặc trưng cho đại dịch Covid-19 vào năm 2020 và 2021. Vào cuối năm 2020, giá cổ phiếu của công ty đã tăng gần 75%. Tuy nhiên, sau sự bùng nổ đại dịch, tăng trưởng doanh thu từ thương mại điện tử đã chậm lại để thu thập thông tin. & NBSP;

Nhưng phân khúc điện toán đám mây của công ty, AWS, vẫn đang tạo ra lợi nhuận đang được tái đầu tư vào các trung tâm dữ liệu và các dịch vụ kỹ thuật số khác để thúc đẩy tăng trưởng hơn nữa. Amazon đang bắt đầu xuất hiện bị đánh giá thấp, với quỹ đạo tăng trưởng lâu dài và tiềm năng lâu dài.

Tỷ lệ cổ phiếu của Amazon là 49,92X cao hơn mức trung bình của ngành là 18,2 lần. Mặc dù điều này chỉ ra rằng cổ phiếu của công ty đang giao dịch với giá cao hơn so với các công ty cùng ngành, lạm phát, tỷ lệ tăng, Quagmires chuỗi cung ứng và thay đổi hành vi của người tiêu dùng sau đại học đã gây ra sự giảm giá đáng kể. Trong quý 2 năm 2022, công ty đã bỏ lỡ dự báo doanh thu đồng thuận - lần đầu tiên sau ba năm. Điều này dẫn đến một phản ứng hỗn hợp giữa các nhà đầu tư gây ra sự sụt giảm giá cổ phiếu. & NBSP;

Công ty đã tăng cường chi tiêu để tiếp tục mở rộng và duy trì sự thống trị của mình. Ít nhất, sự sụt giảm gần đây có thể mang đến cơ hội cho các nhà đầu tư "mua anh ta" trong khi chờ đợi một tương lai tăng lên để gặt hái lợi nhuận. & NBSP;

2. Pfizer Inc. (NYSE: PFE)Pfizer Inc. (NYSE: PFE)

Pfizer là một công ty dược phẩm đa quốc gia khổng lồ của Mỹ có trụ sở tại thành phố New York. Đây có thể là công ty dược phẩm toàn cầu lớn nhất sản xuất thuốc, vắc -xin và các sản phẩm chăm sóc sức khỏe tiêu dùng.

Trong năm tài khóa 2021, Pfizer đã báo cáo doanh thu ấn tượng là 81,3 tỷ đô la, tăng 95% hoặc 39,6 tỷ đô la so với năm 2020. Doanh thu phản ánh mức tăng trưởng hoạt động 92%, nhờ vào comirnaty, vắc-xin Covid-19 của nó tạo ra hơn 37 tỷ đô la. Đối với báo cáo kiếm tiền quý 2 năm 2022, công ty đã báo cáo doanh thu 27,7 tỷ đô la, phản ánh mức tăng trưởng hoạt động 53% và tăng 47% so với cùng quý năm ngoái. & NBSP;

Trong vài năm qua, phần lớn tài nguyên của công ty đã tập trung vào các giải pháp để ngăn chặn sự lây lan toàn cầu của Covid-19 và cứu sống. Chẳng hạn, vào năm 2020, mối quan hệ đối tác của Pfizer với Biontech đã dẫn đến sự phát triển thành công của vắc-xin Covid-19 đầu tiên đã tiết kiệm hàng triệu cuộc sống trên toàn thế giới. Công ty cũng đã ghi được một chiến thắng khác trong cuộc chiến chống lại đại dịch khi vào tháng 12 năm 2021, FDA đã phê duyệt Paxlovid là viên thuốc uống đầu tiên cho coronavirus. Sau đó, tình trạng của Pfizer với tư cách là một người khổng lồ dược phẩm toàn cầu đã được củng cố và củng cố.

Doanh thu vắc-xin Covid-19 được thiết lập để tiếp tục thúc đẩy dòng tiền của công ty trong các quý tới. Tuy nhiên, Pfizer đang tăng cường mua lại để tăng khả năng hiển thị và mở rộng dòng sản phẩm của mình để chuẩn bị cho sự suy giảm nhu cầu vắc-xin Covid-19. & NBSP;

Có thể hiểu, tăng trưởng tương đối có khả năng ở mức độ vừa phải tại một số điểm. Tuy nhiên, mặc dù có triển vọng tuyệt vời, cổ phiếu dường như bị đánh giá thấp. Cổ phiếu của công ty hiện đang giao dịch với mức giá tương đối thấp là 45,58 đô la mỗi cổ phiếu và thu nhập tương lai khoảng 9 lần. Đây là dưới mức tỷ lệ giá trung bình trên thu nhập trung bình của ngành công nghiệp dược phẩm là 29,9 lần. Các nhà phân tích dự báo mục tiêu giá là $ 56,08 - tiềm năng tăng xấp xỉ 22%. Hàm ý là Pfizer là một vụ đánh cắp ở cấp độ hiện tại.

3. JPMorgan Chase & Co. (NYSE: JPM)JPMorgan Chase & Co. (NYSE: JPM)

Với gần 4 nghìn tỷ đô la tài sản toàn cầu, JPMorgan Chase & Co. có trụ sở tại Manhattan là tổ chức tài chính lớn nhất ở Hoa Kỳ. Đây cũng là ngân hàng đầu tư và dịch vụ tài chính bán lẻ toàn cầu số 1 về vốn hóa thị trường. Các dịch vụ của nó được chia thành bốn phân khúc - ngân hàng tiêu dùng và cộng đồng, ngân hàng doanh nghiệp và đầu tư, ngân hàng thương mại và quản lý tài sản và tài sản.

JPMorgan từ lâu đã là một nhà lãnh đạo trong tài chính ngân hàng và tài chính truyền thống. Nó đang tích cực mở rộng sang cộng đồng địa phương để tăng trưởng toàn diện hơn. Điều đó nói rằng, cổ phiếu JPMorgan Chase đã giảm mạnh vào năm 2022 do những lo ngại về suy thoái. Giá cổ phiếu của tập đoàn giảm hơn 25% từ trước đến nay khi nó tiếp tục giao dịch như các ngân hàng truyền thống khác mặc dù đã mở rộng sang lĩnh vực công nghệ. & NBSP;

JPM có sự đồng thuận xếp hạng "mua" và mục tiêu giá trung bình $ 135 chiếm mức tăng 14% so với giá đóng cửa là $ 118,16 vào ngày 19 tháng 9. Giá thấp của nó có thể khiến nó trở nên lý tưởng cho các nhà đầu tư mua và nắm giữ hành tây của họ.

4. Bảng chữ cái Inc. (NASDAQ: GOOGL) (NASDAQ: GOOG)Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOGL) (NASDAQ: GOOG)

Bảng chữ cái của công ty mẹ của Google là một tập đoàn internet toàn cầu. Đây là công ty có giá trị thứ tư trên thế giới bởi vốn hóa thị trường ($ 1,348 nghìn tỷ). Ngoài Google, các nắm giữ khác của bảng chữ cái bao gồm YouTube, DoubleClick, Nest, Mandiant và nhiều người khác. & NBSP;

Hầu hết doanh thu của bảng chữ cái (hơn 80%) được gắn với quảng cáo qua Google. Và khi các công ty cắt giảm quảng cáo do những thách thức kinh tế vĩ mô, cổ phiếu của bảng chữ cái đã bán hết hàng trong bối cảnh sợ hãi một năm nạc giữa các nhà đầu tư. Hàng năm, bảng chữ cái giảm hơn 28%. Và trong quý 2 năm 2022, Bảng chữ cái đã bỏ lỡ kỳ vọng doanh thu của các nhà phân tích là 69,9 tỷ đô la do tăng trưởng chậm, báo cáo 69,69 tỷ đô la thay thế. Ngoài ra, EPS là $ 1,21 dưới mức dự báo $ 1,28. & NBSP;

Là một tập đoàn lớn, công ty vẫn vững chắc, mang lại tiềm năng lớn cho sự phát triển. Bảng chữ cái đã sẵn sàng chứng kiến ​​xu hướng tăng trưởng thế tục khi xem xét rằng quảng cáo kỹ thuật số toàn cầu vẫn đang tăng lên và có thể đạt 1 nghìn tỷ đô la hàng năm vào năm 2025. Ngoài ra, khi di chuyển đám mây tiếp tục trên toàn cầu, các nhà phân tích dự báo thị trường trị giá 1 nghìn tỷ đô la vào năm 2028. & NBSP;

Hơn nữa, bảng chữ cái nợ một khoản nợ dài hạn 14,7 tỷ đô la ít ỏi và có hơn 120 tỷ đô la tiền mặt và đầu tư ròng. Đó là quá đủ vốn để tồn tại và thậm chí phát triển mạnh mẽ trong môi trường kinh tế hiện tại, điều này không bình thường đối với một công ty công nghệ. & NBSP; & NBSP;

Với mức giá hiện tại, các cổ phiếu của công ty đang trở nên quá rẻ để bất kỳ nhà đầu tư hợp lý nào bỏ qua. Ở 18,93, PE ở mức thấp lịch sử, và giá cổ phiếu cũng vậy. Hàm ý là các nhà đầu tư có thể mua với giá thấp hơn này và gặt hái lợi nhuận sau này. Sự đồng thuận áp đảo giữa các nhà phân tích là "Mua", và dự báo giá trung bình 12 tháng là $ 140,00 mỗi CNN. & NBSP;

5. Qualcomm Inc. (NASDAQ: QCOM)QUALCOMM Inc. (NASDAQ: QCOM)

Qualcomm là một tên hộ gia đình trong ngành công nghiệp bán dẫn. Thiết kế chip của nó tạo thành một thành phần tích hợp của điện thoại thông minh hàng ngày. Là hỗ trợ phần cứng chính cho các thiết bị Android, nhà sản xuất chất bán dẫn vững chắc nắm giữ mọi thiết bị di động. Qualcomm đã thành lập như một nhà cung cấp dịch vụ và sản phẩm 5G hàng đầu. Khi làm như vậy, cổ phiếu của công ty đã tăng đáng kể kể từ khi đạt đến từ đại dịch.

Qualcomm đang khám phá nhiều cơ hội tăng trưởng mới cho phần cứng của mình, chẳng hạn như thiết bị công nghiệp yêu cầu kết nối di động. Qualcomm đã tăng theo thời gian từ doanh số gần như bằng 0 đến doanh thu hàng năm hơn 1 tỷ đô la từ phân khúc ô tô của mình. Và khi Tech tiến xa hơn vào sản xuất xe hiện đại, phân khúc tự động của công ty nắm giữ rất nhiều lời hứa. & NBSP;

Mặc dù có tiềm năng tăng trưởng tuyệt vời, Qualcomm bị đánh giá thấp so với các đồng nghiệp của nó. Ở mức 0,52 lần, tỷ lệ PEG của Qualcomm thấp hơn mức trung bình công nghiệp bán dẫn trung bình là 0,82x. Do đó, cổ phiếu của công ty bán với giá thấp hơn trên mỗi cổ phiếu so với hầu hết các cổ phiếu của khu vực bán dẫn. Sự đồng thuận áp đảo giữa các nhà phân tích là "Mua", và dự báo giá trung bình 12 tháng là $ 180,00-tăng 44% so với giá hiện tại là $ 124,79.

Đầu tư giá trị là gì?

Đầu tư giá trị là một chiến lược đầu tư trong đó các nhà đầu tư mua cổ phiếu dường như đang giao dịch với giá giảm hoặc ít hơn so với giá trị nội tại hoặc sách của họ. Đầu tư giá trị về cơ bản là hướng đến việc trả lại lợi nhuận tối ưu theo thời gian. & NBSP;

Thị trường chứng khoán có thể phản ứng thái quá với tin tức tích cực và tiêu cực. Phản ứng phản ứng như vậy kích hoạt biến động giá cổ phiếu không phù hợp với hầu hết các giá cơ bản dài hạn của các công ty. Nó mang đến một cơ hội cho các nhà đầu tư kiếm tiền bằng cách mua cổ phiếu với giá giảm - khi bán. & NBSP;

Đạo sư đa tỷ và đầu tư, Warren Buffett, có lẽ là nhà đầu tư giá trị nổi tiếng nhất hiện nay. Một loạt các khoản đầu tư giá trị dài hạn, rủi ro thấp của ông đã đẩy ông lên hàng ngũ của một trong những cá nhân giàu có nhất của hành tinh. & NBSP;

Làm thế nào để bạn biết một cổ phiếu bị đánh giá thấp?

Xác định các cổ phiếu bị định giá thấp có thể là khó khăn, đặc biệt là đối với các nhà đầu tư mới mà không có kiến ​​thức toàn diện về phân tích chứng khoán. Một số cách tiếp cận bạn có thể thực hiện để xác định xem cổ phiếu của công ty có bị đánh giá thấp hay không:

Xác định tỷ lệ định giá

Tỷ lệ định giá cho thấy mối quan hệ giữa vốn chủ sở hữu hoặc giá trị thị trường của công ty và một số số liệu tài chính quan trọng. Nó cung cấp cho bạn một ý tưởng về mức giá bạn đang trả cho một dòng lợi nhuận, doanh thu hoặc dòng tiền cụ thể. & NBSP;

So sánh tỷ lệ định giá của một cổ phiếu với phần còn lại của ngành hoặc thị trường tổng thể là một trong những cách nhanh nhất để xác định xem nó có bị định giá thấp hay không. Cổ phiếu của các công ty có tỷ lệ định giá thấp hơn mức trung bình của ngành hoặc chỉ số thị trường rộng lớn như S & P 500 là một vụ đánh cắp.

Dưới đây là một số tỷ lệ định giá phổ biến nhất để xem xét:

• Tỷ lệ P/E: Tỷ lệ giá trên thu nhập hoặc P/E so sánh giá cổ phiếu của một công ty với thu nhập trên mỗi cổ phiếu được phát hành. Đó là số liệu định giá dễ nhất và nhanh nhất. Tốt hơn là nên trả thấp để kiếm được nhiều hơn. Do đó, nó sẽ giúp nếu bạn tìm kiếm các cổ phiếu có tỷ lệ P/E thấp khi mua sắm. The price-to-earnings or P/E ratio compares the price of a company's stock to its earnings per share issued. It is the easiest and fastest valuation metric. It's better to pay low to earn more. Hence it would help if you looked out for stocks with a low P/E ratio when shopping.
• EV/EBIT: P/E và EV/EBIT khá giống nhau. Tuy nhiên, EV/EBIT được tính toán bằng cách sử dụng các yếu tố bổ sung bên cạnh giá và thu nhập mỗi cổ phiếu. Giá trị doanh nghiệp hoặc EV đại diện cho nợ tài chính tiềm năng, trong khi EBIT là viết tắt của thu nhập trước lãi suất và thuế. Bằng cách tận dụng số liệu này, bạn có thể so sánh thu nhập hoạt động thực tế của một công ty với các công ty khác với mức thuế hoặc mức nợ khác nhau. The P/E and EV/EBIT are pretty similar. However, the EV/EBIT is calculated using additional factors besides price and earnings-per-share. The enterprise value or EV represents potential financing debt, while the EBIT stands for earnings before interest and taxes. By leveraging this metric, you can compare a company's actual operating earnings to those of other companies with different tax rates or debt levels.
• Tỷ lệ P/S: Số liệu giá theo bán hàng là tỷ lệ vốn hóa thị trường của một công ty so với doanh thu trong 12 tháng. Tỷ lệ này có thể giúp bạn đánh giá các công ty có thu nhập thấp hoặc âm vì các sự kiện một lần. Tỷ lệ P/S có thể có lợi cho việc phân tích cổ phiếu của công ty trong ngành phần mềm. & NBSP; The price-to-sales metric is the ratio of a company's market capitalization to its revenue over 12 months. This ratio can help you evaluate companies with low or negative earnings because of one-time events. The P/S ratio can be beneficial for analyzing company stocks in the software industry. 

Hỏi liệu người trong công ty có mua không

Kiểm tra xem liệu những người trong công ty có mua cổ phần là một cách không phân tích hiệu quả để đánh giá xem một cổ phiếu có bị định giá thấp hay không. Khi một giám đốc điều hành chi tiền để mua cổ phiếu, bạn có thể đặt cược đó là vì họ tin rằng đó là một khoản đầu tư tốt. Các giao dịch nội bộ thường được tiết lộ trong hồ sơ của Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC), có thể truy cập thông qua trang web của SEC. & NBSP;

Xác minh xem giá cổ phiếu có giảm một cách có ý nghĩa không

Có ý nghĩa là từ khóa ở đây. Lý do là giá cổ phiếu giảm không ngay lập tức chuyển thành sự đánh giá thấp. Một cách tuyệt vời để bắt đầu là tìm ra những cổ phiếu đó với chỉ số sức mạnh tài chính vững chắc đã giảm ít nhất 20% từ mức cao gần đây. Bằng cách giới hạn tìm kiếm của bạn đối với các cổ phiếu có ý nghĩa dưới mức cao của chúng, bạn tăng cơ hội tìm kiếm một vụ đánh cắp.

Xác nhận rằng các nhà đầu tư thành công đang đầu tư

Nếu các nhà đầu tư thành công mua cổ phiếu, đó là một dấu hiệu khác cho thấy cổ phiếu có thể bị đánh giá thấp. Các nhà đầu tư chuyên nghiệp quản lý một số tiền nhất định phải nộp các báo cáo hàng quý với việc SEC tiết lộ việc nắm giữ của họ. Tuy nhiên, trước khi đầu tư vào một cổ phiếu được nắm giữ bởi các nhà đầu tư nổi tiếng, hãy tiến hành nghiên cứu của riêng bạn. & NBSP;

So sánh các nhà môi giới chứng khoán tốt nhất

Các phân tích, đánh giá của Benzinga và cung cấp những hiểu biết có giá trị về cổ phiếu bị định giá thấp của các công ty, bao gồm công nghệ, bảo hiểm, tài chính, cần sa và nền tảng thanh toán ảo.

Yêu cầu cung cấp độc quyền

• an toàn thông qua trang web của CenterPoint Securities

• Một cách an toàn thông qua trang web của công khai.com

• Tốt nhất cho

  Các nhà giao dịch tích cực và toàn cầu

  Một cách an toàn thông qua trang web của IBKR Globalanalyst

• một cách an toàn thông qua trang web của Moomoo

• Tốt nhất cho

  Các nhà giao dịch tích cực và toàn cầu

  Một cách an toàn thông qua trang web của IBKR Globalanalyst

một cách an toàn thông qua trang web của Moomoo

Các thương nhân và nhà đầu tư trung gian

một cách an toàn thông qua ứng dụng của Webull

Các câu hỏi thường gặp

Hỏi & Đáp

Q.

một cách an toàn thông qua ứng dụng của Webull

Các câu hỏi thường gặp

Hỏi & Đáp

Q.

10 cổ phiếu tốt nhất để mua ngay bây giờ là gì?

Cổ phiếu bị đánh giá thấp có tốt để mua không?

Làm thế nào để tôi tìm thấy cổ phiếu bị định giá thấp nhất?

Những lĩnh vực nào sẽ làm tốt vào năm 2022?