Cho vay giao dịch ký quỹ là việc VCSC thu xếp nguồn vốn để thanh toán hộ cho khách hàng theo thỏa thuận ký kết hai bên tại Hợp đồng mở tài khoản Giao dịch ký quỹ, khi số tiền mua chứng khoán trên tài khoản của khách hàng vượt quá số tiền có trên tài khoản.
2. Khi nào phải trả khoản vay Margin?
Thời hạn một khoản vay là 60 ngày. Khách hàng được gia hạn khoản vay margin 1 lần bằng cách chỉ cần trả lãi vay tại ngày đến hạn. Đến hạn vay không thể gia hạn tiếp tục thì khách hàng sẽ trả hết cả khoản vay góc và lãi phát sinh.
Lưu ý: Khách hàng nên trả đúng hạn khi khoản vay tới hạn, nếu trễ hạn, khoản vay trễ hạn sẽ chịu lãi suất phạt 150% lãi suất thông thường.
3. Khách hàng muốn giao dịch ký quỹ thì làm thế nào?
Bước 1: Ký Hợp đồng mở tài khoản Giao dịch ký quỹ .
Bước 2: Chuyển tiền vào tài khoản chứng khoán của khách hàng tại VCSC [tài khoản ký quỹ của khách hàng được phân biệt bằng tiểu khoản -01 được thêm sau số tài khoản chứng khoán của khách hàng]
4. Trả khoản vay Margin trước hạn có được không và thủ tục như thế nào?
Khách hàng được phép thanh toán vay trước hạn và không bị phạt. Để thanh toán, Khách hàng có thể:
- Nộp tiền thêm vào tài khoản ký quỹ
- Bán chứng khoán mà mình đang sở hữu
Tiền nộp hoặc tiền bán về vào tài khoản sẽ được hệ thống thu nợ tự động mà không cần khách hàng ký thêm loại giấy tờ nào.
5. Lãi suất vay margin:
12% năm [thay đổi tùy chính sách của VCSC]
Powered by Froala Editor
Thời hạn khoản vay là 89 ngày. Khách vay phải trả nợ trước khi khoản vay quá hạn nếu không thực hiện gia hạn.
Thời hạn tối đa được phép gia hạn: Lên đến 2 năm.
Cho vay giao dịch ký quỹ là việc TCBS thu xếp nguồn vốn để thanh toán hộ cho khách hàng theo thỏa thuận ký kết hai bên tại Hợp đồng mở tài khoản, khi số tiền mua chứng khoán trên tài khoản của khách hàng vượt quá số tiền ký quỹ trên tài khoản.
Khách hàng chuyển tiền/ chứng khoán vào tài khoản ký quỹ và thực hiện đặt lệnh giao dịch trên tiểu khoản ký quỹ.
Tỷ lệ ký quỹ của tài khoản [Rtt] là tỷ lệ giữa Giá trị tài sản cổ phiếu [được tính với giá và tỷ lệ cầm cố quy định bởi TCBS] trên tổng nợ vay của KH.
Rtt có ý nghĩa giúp Quý KH xác định tình trạng tài khoản vay ký quỹ của mình so sánh với các mốc quan trọng cần quan tâm trong nghiệp vụ quản lý tài khoản ký quỹ: tỷ lệ ký quỹ ban đầu, tỷ lệ ký quỹ duy trì, tỷ lệ cảnh báo, tỷ lệ Force sell [các tỷ lệ này quy định cụ thể và công bố trên website của TCBS tại đây
Công thức tính Rtt:
Rtt = ∑[Số lượng CK thực có * tỷ lệ tính tài sản [1] * giá tính tài sản [2]] / [Tổng nợ đã giải ngân + nợ các loại phí + dư nợ chờ giải ngân – tiền mặt – tiền chờ về]
[1] [2] Tỷ lệ tính tài sản và giá tính tài sản của từng mã chứng khoán được quy định theo danh mục cho vay của TCBS và được công bố trên website
Con số Rtt cụ thể của Quý KH và các giá trị trong công thức tính Rtt được xác định hàng ngày và hiển thị trên tài khoản giao dịch trực tuyến của Quý KH
Khách vay được phép trả nợ trước hạn và không bị phạt vì trả nợ trước hạnĐể trả nợ, Khách vay thực hiện [i] nộp tiền vào tiểu khoản ký quỹ hoặc [ii] nộp tiền vào TK ngân hàng Techcombank đã kết nối với TCBS [có tích đăng ký tính năng tự động thu nợ] trước thời điểm hệ thống xử lý cuối ngày.
Tiền nộp vào sau thời điểm thu nợ trong ngày sẽ được thu nợ vào ngày tiếp theo.
Ngay sau khi kích hoạt thành công tài khoản chứng khoán tại TCBS, khách hàng sử dụng được ngay dịch vụ cho vay Margin với hạn mức tự động lên tới 10 tỷ đồng.
Sức mua là số tiền lớn nhất mà nhà đầu tư có thể sử dụng để đặt lệnh mua chứng khoán tại từng thời điểm. Cách tính sức mua như sau:
1. Sức mua trên tiểu khoản thường [A]
A= Tiền mặt + Tiền bán chờ vềTrong đó:Tiền mặt: trong TKCK hoặc cả trong TK Techcombank nếu 2 TK có kết nốiTiền bán chờ về: Tiền bán nhưng chưa đủ T+2 nên chưa về tài khoản [đã trừ phí ứng trước]
2. Sức mua cơ bản [B]
Trên thị trường thì khá phổ biến khái niệm này tính trên các khoản sẵn có của Nhà đầu tư [NĐT]B= A+ Sức mua từ chứng khoán - Tổng dư nợ
Sức mua từ chứng khoán: Tính từ các mã chứng khoán mà NĐT đang sở hữu được tính làm Tài sản đảm bảo Tổng dư nợ: Gốc, lãi vay margin, phí lưu ký của NĐT3. Sức mua margin [M]:
Đây là sức mua thực tế thể hiện trên tiểu khoản vay margin của TCBS,M= Sức mua cơ bản/Tỷ lệ hỗ trợ của TCBS
Tỷ lệ hỗ trợ được tính = [1 - Tỷ lệ Margin của Mã CK mua x [min [Giá cho vay;Giá tham chiếu]/Giá NĐT đặt]Ví dụ: Tài sản KH Nguyễn Văn A có:
- Tiền mặt: 100 triệu- 1,000 cổ phiếu VNM [ giá cho vay 100,000, tỷ lệ 50%]Sức mua Cơ bản = 100 triệu + 100,000 x 1000 x 50% = 150 triệu
KH dùng sức mua cơ bản mua thêm GAS [giá cho vay 60,000, tỷ lệ 45%]Sức mua margin mua GAS = 150 triệu / {1-45% x [60,000/72,500]}= 239 triệu
Hướng dẫn sử dụng dịch vụ Giao dịch ký quỹ chứng khoán theo sức mua – EzMarginPro
1. Giới thiệu chung
- Giao dịch ký quỹ chứng khoán theo sức mua [sau đây gọi tắt là EzMarginPro]: Là giao dịch chứng khoán của Khách hàng có sử dụng tiền vay từ FPTS, được đảm bảo bằng các chứng khoán ký quỹ và các tài sản khác trên tài khoản của Khách hàng.
- Các đặc điểm chính của EzMarginPro:
- Khách hàng được mua chứng khoán trong phạm vi Sức mua và Hạn mức còn lại. Sức mua được hệ thống tự động tính toán và cập nhật liên tục
- Tài sản đảm bảo cho dư nợ vay MarginPro là toàn bộ tiền mặt, tiền đang về và các chứng khoán trên tài khoản của Khách hàng
- Cuối mỗi ngày, hệ thống sẽ tự động thực hiện giải ngân hoặc thu nợ vay
- Để sử dụng dịch vụ EzMarginPro, khách hàng vui lòng đến các quầy giao dịch của FPTS ký Hợp đồng giao dịch ký quỹ chứng khoán theo sức mua và tất toán dư nợ giao dịch ký quỹ theo món EzMargin/EzMortgage [nếu có].
2. Hướng dẫn sử dụng EzMarginPro
2.1 Danh mục ký quỹ
- Danh mục bao gồm các mã chứng khoán được phép vay với tỷ lệ vay tương ứng
- Danh mục cho vay ký quỹ có thể được FPTS cập nhật, thay đổi theo từng thời kỳ khác nhau
- Để tra cứu danh mục ký quỹ, khách hàng vào màn hình Đặt lệnh rồi nhấn vào nút
2.2 Hạn mức giao dịch ký quỹ
- Để có thể sử dụng dịch vụ ký quỹ, Khách hàng sẽ được FPTS cấp hạn mức cho vay ký quỹ
- Hạn mức ký quỹ là giá trị tối đa mà khách hàng có thể thực hiện vay từ FPTS
- Trong trường hợp Khách hàng sử dụng hết hạn mức và có nhu cầu vay thêm, Khách hàng có thể thực hiện "Đề nghị thay đổi hạn mức"
2.3 Đăt lệnh Mua/Bán
- Các bước đặt lệnh tương tự như Khách hàng đặt lệnh mua chứng khoán thường
- Cách 1: Đặt lệnh nhanh từ bảng giá trên MarketWatch
- Bước 1: Trên màn hình giao dịch chứng khoán, Khách hàng nhấn chuột phải vào mã CK muốn giao dịch và chọn Mua/Bán → Màn hình đặt lệnh mua/bán sẽ được tự động điền các thông tin mà khách hàng đã chọn:
- Đặt lệnh mua/bán
- Mã CK
- Giá được điền là giá mua tốt nhất [đối với lệnh Bán] và là giá bán tốt nhất [đối với lệnh Mua]
- Bước 2: Khách hàng nhập số lượng, có thể sửa giá [nếu muốn] rồi nhấn "Ghi’" nhập mật khẩu giao dịch và nhấn "Gửi lệnh"
- Cách 2: Nhập thông tin Mua/Bán trực tiếp vào màn hình đặt lệnh
- Bước 1: Vào Tab "Đặt lệnh"
- Bước 2: Điền thông tin của lệnh đặt. Hệ thống hiển thị các thông tin về số dư tiền mặt, sức mua, hạn mức… để hỗ trợ Khách hàng trong việc đặt lệnh
- Bước 3: Ghi lệnh vào "Danh sách lệnh chờ gửi". Khách hàng có thể ghi một hoặc nhiều lệnh trước khi gửi lệnh
- Bước 4: Nhập mật khẩu giao dịch và gửi lệnh
2.4 Sửa/Hủy lệnh
Để thực hiện Sửa/Hủy lệnh, Khách hàng vào Tab “Lệnh chờ khớp” và thao tác Hủy/Sửa lệnh. Các bước chi tiết tương tự như đối với Hủy/Sửa lệnh thông thường, xem tại đây
3. Các báo cáo trực tuyến
3.1 Tra cứu chi tiết tài khoản ký quỹ
- Để tra cứu chi tiết tài khoản ký quỹ, khách hàng chọn tab "Tra cứu GD ký quỹ", rồi vào mục "Tra cứu chi tiết tài khoản ký quỹ"
3.2 Tra cứu lãi vay ký quỹ
- Để tra cứu lãi vay ký quỹ, Quý khách chọn Tab “Tra cứu GD ký quỹ”, rồi vào mục “Tra cứu lãi vay ký quỹ”
Tiếp đó, ở màn hình mới, Quý khách lựa chọn các tham số [khoảng thời gian, ngày thu lãi, tình trạng] và click nút “Cập nhật” để xem báo cáo
3.3 Sao lê tiền vay ký quỹ
- Để tra cứu sao kê tiền vay ký quỹ, Khách hàng chọn Tab “Tra cứu GD ký quỹ”, rồi vào mục “Sao kê tiền vay ký quỹ”
- Sau khi lựa chọn khoảng thời gian click nút “Cập nhật” để xem báo cáo
3.4 Tra cứu tham số ký quỹ
- Để tra cứu tham số ký quỹ, Khách hàng chọn Tab “Tra cứu GD ký quỹ”, rồi vào mục “Tra cứu tham số ký quỹ”
- Màn hình sẽ hiển thị các thông tin về tham số trong gói ký quỹ của Quý khách
4. Một số công thức tính toán và lưu ý
4.1 Sức mua
4.1.1 Sức mua cơ sở [SMCC]
- Là sức mua của tài khoản trước khi Khách hàng đặt lệnh mua chứng khoán
- Công thức tính Sức mua cơ sở:
| SMCS = | Tiền mặt + Tiền bán chờ về + Tiền đang chuyển + Sức mua bẩy từ chứng khoán – [Dư nợ + Lãi EzMargin Pro lũy kế] – Tiền treo mua |
Trong đó:
- Tiền mặt: Tiền mặt của Khách hàng
- Tiền bán chờ về: Là tiền bán chờ thanh toán của Khách hàng [đã trừ đi phí ứng trước]
- Sức mua bẩy từ chứng khoán: Là giá trị chứng khoán bẩy lên
- Dư nợ: Số tiền FPTS đã giải ngân cho Khách hàng vay
- Lãi EzMarginPro lũy kế: Là tiền lãi EzMarginPro cộng dồn theo ngày, tính từ kỳ thu lãi liền trước
- Tiền treo mua: Là tiền treo gốc [treo từ SMCS] khi đặt lệnh mua chứng khoán
4.1.2 Sức mua tổng hợp [SMTH]
- Là sức mua sau khi đã tính tỷ lệ bẩy lên tương ứng với chứng khoán của lệnh mua. SMTH sẽ hiện lên màn hình đặt lệnh Mua sau khi Khách hàng nhập mã chứng khoán. Trường hợp mã chứng khoán mua không trong danh mục Margin Pro thì SMTH = SMCS.
- Công thức: SMTH = SMCS/[1 - TLsm của mã ck đó]
4.2 Tiền lãi vay
- Lãi suất cho vay được tính theo ngày, được FPTS quyết định theo từng giai đoạn. Khi có sự thay đổi lãi suất thì lãi suất mới sẽ được áp dụng ngay cho dư nợ ở thời điểm đó
- Tiền lãi vay được tính theo ngày [kể cả ngày nghỉ Lễ và thứ Bảy, Chủ nhật] được tính trên cơ sở dư nợ ký quỹ thực tế và lãi suất theo ngày
Tiền lãi vay = Dư nợ ký quỹ cuối ngày x Lãi suất cho vay
- Kỳ tính lãi vay: Từ ngày 25 tháng liền trước tới hết ngày 24 tháng này
- Ngày thanh toán lãi vay là ngày 25 hàng tháng hoặc ngày làm việc kế tiếp nếu ngày 25 là ngày nghỉ, ngày Lễ và thứ Bảy, Chủ nhật. Vào ngày thanh toán, tiền lãi vay sẽ được chuyển thành một khoản vay và cộng dồn vào dư nợ ký quỹ
4.3 Tỷ lệ vay của tài khoản
- Quý khách cần nắm rõ cách tính, các mức xử lý và yêu cầu ký quỹ bổ sung của tài khoản ký quỹ để có phương án xử lý kịp thời
- Quý khách có thể tham khảo cách tính tỷ lệ vay [R], các mức xử lý, nghĩa vụ ký quỹ bổ sung trong Bản điều khoản chung về giao dịch ký quỹ chứng khoán theo sức mua
4.4 Tạm dừng cho vay mã trong danh mục
- Mô tả: Khi một mã chứng khoán cho vay đạt đến mức giới hạn theo quy định của UBCK thì FPTS sẽ thực hiện tạm dừng cho vay đối với mã đó. Chẳng hạn: số lượng chứng khoán cho vay vượt 5% số lượng chứng khoán niêm yết của mã đó hoặc Dư nợ cho vay của một mã chứng khoán vượt 10% Vốn chủ sở hữu của FPTS
- Với mã chứng khoán bị tạm dừng cho vay thì toàn bộ giá trị của mã chứng khoán đó sẽ không được tính vào sức mua khi Khách hàng giao dịch, tuy nhiên việc này không ảnh hưởng đến Tỷ lệ vay R của Khách hàng
4.5 Yêu cầu dừng sử dụng dịch vụ EzMarginPro
- Khi có nhu cầu dừng sử dụng dịch vụ EzMarginPro, khách hàng cần:
- Ký vào phiếu thay đổi thông tin để yêu cầu chấm dứt sử dụng dịch vụ EzMarginPro
- Có đủ tiền mặt trong tài khoản để trả hết nợ gốc và lãi vay
- Các bước thực hiện:
- Quý khách đến trực tiếp điểm giao dịch FPTS để ký phiếu yêu cầu [vui lòng không thực hiện qua điện thoại]
- FPTS sẽ thực hiện thao tác thu nợ gốc và lãi vay lũy kế còn phải trả và chấm dứt dịch vụ EzMarginPro đối với tài khoản của Quý khách.